明尼苏达州阿诺卡——（美国商业资讯）——$VSTO #一起更好–Vista Outdoor Inc.（纽约证券交易所股票代码：VSTO）今天宣布，其董事会（“Vista Outdoor 董事会”）在与其财务和法律顾问协商后，拒绝了 Colt CZ Group 于 22 年 2023 月 XNUMX 日收到的主动提议SE（“Colt CZ”）将 Colt CZ 和 Vista Outdoor 结合起来（“Colt CZ 提案”）。 Vista Outdoor Board 还向 Colt CZ 发出了一封信，转载如下。
Vista Outdoor 董事会继续建议捷克斯洛伐克集团 (“CSG”) 收购体育用品业务，并继续致力于维护 Vista Outdoor 股东的最佳利益。
CSG 对体育产品业务的收购预计将于 2024 年完成，但须获得 Vista Outdoor 股东的批准、获得必要的监管批准以及其他惯例成交条件。
致Colt CZ的信全文如下：
2023 年 11 月 29 日
扬·德拉霍塔先生
柯尔特 CZ 集团 SE
首席执行官兼董事会主席
共和国名称 2090/3a
110 00 布拉格 1，捷克共和国
德拉霍塔先生：
我们参考 (i) Vista Outdoor Inc.（“Vista”）、Revelyst, Inc.、CSG Elevate II Inc.、CSG Elevate III Inc. 之间截至 15 年 2023 月 22 日签署的协议和合并计划，以及，仅就其中定义的担保人条款而言，CZECHOSLOVAK GROUP 为（“CSG 合并协议”）以及 (ii) Colt CZ Group SE（“Colt CZ”）于2023 年 22 月 XNUMX 日，概述了一项将 Colt CZ 和 Vista 合并的提案（“XNUMX 月 XNUMX 日提案”）。
Vista 董事会已审查了 22 月 XNUMX 日的提案，包括与其财务顾问和外部法律顾问进行了磋商。
董事会已确定，从财务角度来看，22 月 22 日的提案不会比 CSG 合并协议中设想的交易对 Vista 股东更有利，并且不提供与 Colt CZ 接触的基础。 因此，董事会拒绝 XNUMX 月 XNUMX 日的提案。
董事会的这一决定基于多种因素，包括：
- 30 月 22 日提案中声称的 Vista 每股价值为 XNUMX 美元，严重低估了 Vista 的价值；
- 22 月 30 日的提案没有提供足够的细节来确定拟议交易是否实际对 Vista 的估值为每股 XNUMX 美元；
- 22 月 XNUMX 日的提案没有考虑到将 Vista 的户外产品和体育产品部门分拆为两家独立公司后预计将创造的重大股东价值，每家公司都有自己专门的战略重点、增强的吸引和吸引客户的能力。保留顶尖人才、量身定制的资本配置理念和一套竞争优势；
- 22 月 XNUMX 日的提案没有提供与拟议的债务和股权融资相关的足够细节，也不包括与此类融资有关的任何具有约束力的承诺； 和
- 22 月 XNUMX 日的提案没有提供有关拟议交易的足够细节，其中包括拟议结构、交易步骤和合同条款等。
问候，
加里·麦克阿瑟
临时首席执行官
Morgan Stanley & Co. LLC 担任 Vista Outdoor 的独家财务顾问，Cravath, Swaine & Moore LLP 担任 Vista Outdoor 的法律顾问。 Moelis & Company LLC 担任 Vista Outdoor 独立董事的唯一财务顾问，Gibson, Dunn & Crutcher LLP 担任 Vista Outdoor 独立董事的法律顾问。
关于 Vista Outdoor Inc.
Vista Outdoor（纽约证券交易所代码：VSTO）是设计、制造和营销运动及户外产品的三十多个知名品牌的母公司。 品牌包括 Bushnell、CamelBak、Bushnell Golf、Foresight Sports、Fox Racing、Bell Helmets、Camp Chef、Giro、Simms Fishing、QuietKat、Stone Glacier、Federal Ammunition、Remington Ammunition 等。 我们的报告部门“户外产品”和“运动产品”为消费者提供各种以性能为导向、高品质和创新的户外和运动产品。 如需新闻和信息，请访问我们的网站： www.vistaoutdoor.com.
前瞻性声明
这些材料中所做的一些陈述和包含的信息（不包括历史信息）属于“前瞻性陈述”，其中包括讨论以下内容的陈述：我们的计划、目标、期望、意图、战略、目的、前景或其他非前瞻性陈述。 -历史问题； 有关 Vista Outdoor 未来收入、收益、每股收益或其他财务指标的预测； 以及这些问题背后的假设。 “相信”、“期望”、“预期”、“打算”、“目标”、“应该”和类似表达方式旨在识别此类前瞻性陈述。 如果任何此类信息具有前瞻性，则旨在符合 1995 年《私人证券诉讼改革法案》提供的前瞻性信息的安全港。
许多风险、不确定性和其他因素可能导致我们的实际结果与此类前瞻性声明中描述的预期存在重大差异，其中包括： 与之前宣布的 Vista Outdoor、Revelyst, Inc.、CSG Elevate II Inc. 之间交易相关的风险., CSG Elevate III Inc. 和捷克斯洛伐克集团
请您注意不要过分依赖我们做出的任何前瞻性陈述。 有关可能影响我们经营业绩的风险因素的更详细描述，请参阅我们 1 财年 1-K 表格年度报告的第 10 部分第 2023A 项“风险因素”，以及第 II 部分第 1A 项“风险因素”，我们的 10 财年第二季度 2024-Q 表格季度报告以及我们不时向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的文件中。 除非法律另有要求，我们不承担更新任何前瞻性陈述的义务。
没有报价或征集
本通讯既不是出售要约，也不是购买任何证券的要约邀请，也不是根据拟议交易或其他方式在任何司法管辖区征求任何投票、同意或批准，也不存在任何出售违反适用法律在任何司法管辖区发行或转让证券。 除非通过符合经修订的 10 年《证券法》第 1933 条要求的招股说明书以及根据适用法律的其他规定，否则不得提出任何证券要约。
附加信息以及在何处查找
这些材料可能被视为与交易有关的招标材料。 就本次交易而言，Vista Outdoor 的子公司 Revelyst 打算向 SEC 提交一份表格 S-4 登记声明，内容涉及拟根据本次交易向 Vista Outdoor 股东发行 Revelyst 普通股的事宜，其中 S-4 表格将包括 Vista Outdoor 的委托书，该委托书也构成 Revelyst 的招股说明书（“委托书/招股说明书”）。 我们敦促投资者和股东阅读向 SEC 提交的所有相关文件，包括 Vista OUTDOOR 的代理声明/招股说明书（如有），因为它们将包含有关交易和交易各方的重要信息。 投资者和股东将能够通过 SEC 网站免费获取委托书/招股说明书和任何其他文件（一旦可用）： www.sec.gov。 Vista Outdoor 向 SEC 提交的文件副本可在 Vista Outdoor 网站上免费获取： www.vistaoutdoor.com.
征集参与者
根据 SEC 规则，Vista Outdoor、Revelyst、CSG Elevate II Inc.、CSG Elevate III Inc. 和 CZECHOSLOVAK GROUP 及其各自的董事、执行官以及某些其他管理层成员和员工可能被视为“参与者”就本次交易向 Vista Outdoor 股东征集委托书。 有关 Vista Outdoor 董事和执行官的信息载于 Vista Outdoor 14 年股东年会附表 2023A 的委托书（该委托书于 12 年 2023 月 XNUMX 日向 SEC 提交）以及随后向 SEC 备案的实益所有权变更声明。美国证券交易委员会。 这些文件可通过 SEC 网站免费获取： www.sec.gov。 有关本次交易征集代理权的潜在参与者的利益的其他信息（在某些情况下可能与 Vista Outdoor 股东的利益不同）也将包含在与本次交易相关的委托书/招股说明书中，当它变得可用时。
联系我们
投资者联系方式：
泰勒·林德沃尔
电话：612-704-0147
电子邮箱： [电子邮件保护]
媒体联络：
埃里克·史密斯
电话：720-772-0877
电子邮箱： [电子邮件保护]
